Η βασική διαφορά μεταξύ του EBITDA και του καθαρού εισοδήματος είναι ότι το EBITDA αναφέρεται στα κέρδη της επιχείρησης που κερδίζονται κατά τη διάρκεια της περιόδου χωρίς να λαμβάνονται υπόψη τα έξοδα τόκων, τα έξοδα φόρου, τα έξοδα απόσβεσης και τα έξοδα απόσβεσης, ενώ το καθαρό εισόδημα αναφέρεται στα κέρδη της επιχείρησης που είναι κέρδισε κατά τη διάρκεια της περιόδου μετά από εξέταση όλων των εξόδων που πραγματοποίησε η εταιρεία.
Διαφορά μεταξύ EBITDA και καθαρού εισοδήματος
Τα κέρδη προ τόκων, φόρων, αποσβέσεων και αποσβέσεων (EBITDA) είναι μια μέθοδος που χρησιμοποιείται συχνά για τον εντοπισμό της κερδοφορίας των εταιρειών και των βιομηχανιών. Είναι πολύ παρόμοιο με το καθαρό εισόδημα με μερικές επιπλέον προσθήκες μη λειτουργικού εισοδήματος. Το EBITDA είναι ένας δείκτης που χρησιμοποιείται για τη διεξαγωγή συγκριτικής ανάλυσης για διάφορες εταιρείες.
Είναι ένα από τα σημαντικότερα χρηματοοικονομικά εργαλεία που χρησιμοποιούνται για την αξιολόγηση εταιρειών με διαφορετικά μεγέθη, δομές, φόρους και αποσβέσεις.
- EBITDA = EBIT + Απόσβεση + Απόσβεση ή
- EBITDA = Καθαρό Κέρδος + Φόροι + Τόκοι + Απόσβεση + Απόσβεση
Με απλά λόγια, η απόσβεση είναι η μείωση της αξίας των ενσώματων περιουσιακών στοιχείων με την πάροδο του χρόνου που έχει ως αποτέλεσμα τη φθορά των ενσώματων περιουσιακών στοιχείων.
Η απόσβεση είναι η οικονομική τεχνική που χρησιμοποιείται για τη σταδιακή μείωση της αξίας των άυλων περιουσιακών στοιχείων μιας εταιρείας.
Το καθαρό εισόδημα χρησιμοποιείται συχνά για τον εντοπισμό των συνολικών κερδών ή κερδών μιας εταιρείας. Μπορεί να υπολογιστεί αφαιρώντας το κόστος επιχειρηματικής δραστηριότητας για τα έσοδα της εταιρείας.
- Καθαρό εισόδημα = Έσοδα - Κόστος επιχειρηματικής δραστηριότητας
Το κόστος επιχειρηματικής δραστηριότητας περιλαμβάνει όλους τους φόρους, τους τόκους που πρέπει να πληρώσει η εταιρεία, την απόσβεση περιουσιακών στοιχείων και άλλα έξοδα. Έτσι, το καθαρό εισόδημα είναι το εισόδημα μιας εταιρείας αφού ληφθούν υπόψη όλες οι παρακρατήσεις και οι φόροι.
Το EBITDA μοιάζει κάπως με το καθαρό εισόδημα, καθώς και οι δύο αξίες τους υπόκεινται σε αλλαγές επειδή ορισμένα από τα στοιχεία που εμπλέκονται στον υπολογισμό τους ενδέχεται να υποστούν χειραγώγηση από τις εταιρείες.
EBITDA εναντίον Infographics καθαρού εισοδήματος
Βασικές διαφορές μεταξύ EBITDA και καθαρού εισοδήματος
Εδώ είναι οι βασικές διαφορές μεταξύ τους.
- One of the key differences is the usage of depreciation and amortization. EBITDA is an indicator that calculates the profit of the company before paying the expenses, taxes, depreciation, and amortization. On the other hand, net income is an indicator that calculates the total earnings of the company after paying the expenses, taxes, depreciation, and amortization.
- EBITDA is used as an indicator to find out the total earning the potential of a company. On the other hand, net income is used to find out the earnings per share of the company.
- EBITDA can be measured by adding depreciation and amortization to EBIT or by adding interests, taxes, depreciation and amortization to net profit. Net income, on the other hand, is calculated by subtracting revenue from the overall cost of doing the business.
- With EBITDA is basically used for start-up companies to see how they are performing. Net income, on the other hand, is used pervasively in all circumstances to understand the financial health of a company.
- EBITDA is used to find out the earning potential of the company. That’s why when investors look at a new company, they calculate EBITDA. EBITDA is also pretty easy to use since there’s no depreciation and amortization involved. On the other hand, net income is used to find out the earnings per share if the company has issued any shares. Just by dividing the net income by the number of outstanding shares, we can get the EPS.
Comparative Table
|
Basis for Comparison |
EBITDA |
Net income |
|
Definition |
EBITDA is an indicator used for calculating a company’s profit-making ability. |
Net income is an indicator which is used to calculate company’s total earnings. |
|
Used |
To calculate the earning potential of the company. |
To calculate earnings per share (EPS). |
|
Calculation |
EBITDA = EBIT + Depreciation + Amortization Or EBITDA = Net Profit + Taxes + Interest + Depreciation + Amortization |
Net income = Revenue - Cost of doing business |
|
Result |
Calculation of income generated by the company without deducting any expenses like interest, tax, depreciation, and amortization. |
Calculation of total earnings of the company after reducing all the expenses. |
Conclusion
When we look at these terms, they are both indicators that can be adjusted by the companies. But still, the investors look into both of these indicators for making trading decisions so that they can get an idea about the big picture of the company.
Since these two are calculated by using the income statement, the investors should use other ratios as well to cross-check how a company is doing. One or two indicators can provide enough information, but to take the decision to invest in a company based on that isn’t prudent. That’s why investors should use ROIC, ROE, Net Profit Margin, Gross Profit Margin, etc.
Along with that they should also look at other financial statements like the balance sheet and the cash flow statement.