Ιδιωτικά κεφάλαια στη Ρωσία
Εάν είστε ένας από τους επιδιωκόμενους επαγγελματίες ιδιωτικών μετοχών, είστε στο σωστό μέρος. Εδώ θα διαλέξουμε τη μικροσκοπική αγορά της ρωσικής ιδιωτικής μετοχής και θα ανακαλύψουμε ό, τι πρέπει να ξέρετε για να εισέλθετε στα ιδιωτικά μετοχικά κεφάλαια στη Ρωσία.
Χωρίς πολύ κόπο, εδώ θα μιλήσουμε διαδοχικά σε αυτό το άρθρο -
- Επισκόπηση των ιδιωτικών ιδίων κεφαλαίων στη Ρωσία
- Υπηρεσίες Private Equity που προσφέρονται στη Ρωσία
- Κορυφαίες εταιρείες ιδιωτικών μετοχών στη Ρωσία
- Πρόσληψη ιδιωτικών κεφαλαίων στη Ρωσία
- Πολιτισμός ιδιωτικών κεφαλαίων στη Ρωσία
- Μισθοί σε ιδιωτικά κεφάλαια στη Ρωσία
- Ευκαιρίες εξόδου ιδιωτικών κεφαλαίων στη Ρωσία
- συμπέρασμα
Είστε νέοι στο Private Equity; - Ξεκινήστε εδώ με Επισκόπηση του Private Equity
Επισκόπηση των ιδιωτικών ιδίων κεφαλαίων στη Ρωσία
Φαίνεται ότι οι εταιρείες ιδιωτικών μετοχών στη Ρωσία και οι καπιταλιστές επιχειρηματικών κεφαλαίων προσπαθούν να οδηγήσουν τη Ρωσία σε μια διεθνή σκηνή.
Σύμφωνα με το Pitchbook.com, η Ρωσία αύξησε πραγματικά τη θέση της στην αγορά ιδιωτικών μετοχών και επιχειρηματικών κεφαλαίων το 2011. Και μετά από αυτό, το 2012 και το 2013, και οι δύο αυτές αγορές έπληξαν ένα οροπέδιο. Ρίξτε μια ματιά στο παρακάτω διάγραμμα και θα πάρετε μια ιδέα πώς όλα αυτά φαίνονται συναφή με τη συνολική ιδιωτική αγορά μετοχών της Ρωσίας -
πηγή: pitchbook.com
Το />
Δείτε πώς οι ιδιωτικές εταιρείες στη Ρωσία επικεντρώνονται στις ευκαιρίες ανάπτυξης και εξαγοράς -
- Γεωγραφία: Οι εταιρείες μετοχών της Ρωσίας δίνουν έμφαση κυρίως στην εγχώρια αγορά της Ρωσίας και στην Ευρασιατική Οικονομική Ένωση (ΕΕΕ), η οποία περιλαμβάνει χώρες όπως η Λευκορωσία, το Καζακστάν, η Αρμενία και το Κιργιστάν.
- Εστιασμένες εταιρείες: Η ρωσική αγορά ιδιωτικών μετοχών επικεντρώνεται σε εταιρείες μεσαίας αγοράς στη Ρωσία και στις χώρες της ΕΕ. Το επενδυτικό επίκεντρο είναι εταιρείες που έχουν ήδη ολοκληρώσει μερικά χρόνια λειτουργίας και αναζητούν κεφάλαιο ανάπτυξης.
- Τομείς: Υπάρχουν λίγες βιομηχανίες στις οποίες επενδύουν τα ιδιωτικά κεφάλαια στη Ρωσία - χρηματοοικονομική υποδομή και επεξεργασία πληρωμών, καταναλωτικές υπηρεσίες και επιχειρήσεις & υπηρεσίες πληροφορικής.
- Μέγεθος των εισιτηρίων: Το rivate equity στη Ρωσία συνήθως επενδύει στο εύρος των 10 έως 20 εκατομμυρίων δολαρίων ΗΠΑ σε συμφωνίες μετοχικού κεφαλαίου. Στις συμφωνίες με κλαμπ, φτάνουν τα 100 εκατομμύρια δολάρια ΗΠΑ. Επενδύουν μέσω μειοψηφικών μεριδίων και ελέγχοντας μερίδια.
- Επενδυτικός ορίζοντας: Συνήθως βλέπουν τη συμφωνία για 2 έως 5 χρόνια και, στη συνέχεια, εάν η επένδυση δεν φαίνεται να είναι κερδοφόρα, αναζητούν μια στρατηγική εξόδου.
- Στρατηγική εξόδου: Το rivate equity στη Ρωσία συνήθως αναζητά δύο στρατηγικές εξόδου. Είναι είτε μια εμπορική πώληση είτε μια IPO.
Κορυφαίες εταιρείες ιδιωτικών μετοχών στη Ρωσία
Σύμφωνα με την Preqin, 3 ιδιωτικές εταιρείες μετοχών στη Ρωσία ξεχωρίζουν τα τελευταία δέκα χρόνια με βάση το συνολικό κεφάλαιο που συγκεντρώθηκε. Ας ρίξουμε μια ματιά σε αυτά ένα -
- Baring Vostok Capital Partners: Αντιπροσώπευε σχεδόν το 32% του συνόλου των κεφαλαίων που συγκεντρώθηκαν στη Ρωσία τα τελευταία 10 χρόνια. Η εταιρεία επικεντρώνεται σε λίγους τομείς κυρίως, όπως πετρέλαιο και φυσικό αέριο, χρηματοοικονομικές υπηρεσίες, τηλεπικοινωνίες, καταναλωτικά προϊόντα και τομείς μέσων. Η εταιρεία δίνει έμφαση κυρίως στα κεφάλαια εξαγοράς και συν-επενδύσεων.
- Russia Partners: Οι Russia Partners έχουν συγκεντρώσει πάνω από 1,1 δισεκατομμύρια δολάρια σε κεφαλαιακές δεσμεύσεις τα τελευταία 10 χρόνια. Αυτή η εταιρεία επικεντρώνεται στο τελευταίο στάδιο των αναπτυξιακών σχεδίων των εταιρειών.
- Ρωσικό Ταμείο Άμεσων Επενδύσεων: Αυτή η εταιρεία επικεντρώνεται επίσης στη συνεπένδυση και στην ανάπτυξη. Οι κύριοι τομείς στους οποίους επενδύει αυτή η εταιρεία είναι οι κατασκευές, οι φυσικοί πόροι και η γεωργία. Επενδύει στη Ρωσία και τις γειτονικές χώρες και επίσης στην Κίνα.
Πρόσληψη ιδιωτικών κεφαλαίων στη Ρωσία
Ας ρίξουμε μια ματιά στο πώς οι ιδιωτικές εταιρείες μετοχών στη Ρωσία προσλαμβάνουν υποψηφίους. Ρίξτε μια ματιά στην παρακάτω διαδικασία και θα έχετε μια καλή ιδέα για το πώς γίνεται όλη η πρόσληψη σε ιδιωτικές εταιρείες στη Ρωσία -
- Δικτύωση: Είναι ένα από τα πιο ισχυρά εργαλεία που μπορείτε να χρησιμοποιήσετε για να λάβετε συνέντευξη με μια από τις ιδιωτικές εταιρείες μετοχών στη Ρωσία. Το μόνο που χρειάζεται να κάνετε είναι να συνεχίζετε το δίκτυο. Μπορείτε να επικοινωνήσετε με το δίκτυο αποφοίτων ή το Linked-In και να προσπαθήσετε να μάθετε άτομα που ανήκουν σε παρόμοιο κλάδο και στη συνέχεια να αναφέρετε την προθυμία σας να εργαστείτε σε ιδιωτικά κεφάλαια. Οι περισσότεροι απόφοιτοι, όταν βγαίνουν, έχουν μια βασική ιδέα για το τι θέλουν να κάνουν στην καριέρα τους. Αλλά εάν έχετε προηγούμενη εμπειρία στον τραπεζικό επενδυτικό ή τον έλεγχο, σίγουρα θα σας βοηθήσει να λάβετε μια προσφορά συνέντευξης σε μια από τις ιδιωτικές εταιρείες μετοχών στη Ρωσία. Δεδομένου ότι η αγορά ιδιωτικών μετοχών στη Ρωσία είναι πολύ μικρότερη, εάν κάνετε δίκτυο εντατικά, σίγουρα θα σας βοηθήσει να ξεπεράσετε το αρχικό χτύπημα.
- Η ανάγκη για εμπειρία σε παρόμοια πεδία: Στη Ρωσία, μπορείτε να κάνετε πρακτική άσκηση εάν είστε απολύτως σίγουροι για το μονοπάτι που θα επιλέγατε (π.χ. ιδιωτικά κεφάλαια). Αλλά αμέσως μετά την αποφοίτησή τους, δεν είναι όλοι οι μαθητές σίγουροι για το τι θέλουν να κάνουν. Μπορούν να έχουν μια βασική ιδέα (όπως η χρηματοδότηση με ευρύτερη έννοια), αλλά όχι συγκεκριμένα. Γι 'αυτό είναι καλύτερα να ξεκινήσετε κάπου. Μπορεί να είναι λογιστική ή ελεγκτική ή επενδυτική τραπεζική. Αλλά αν έχετε λίγα χρόνια εάν έχετε εμπειρία σε οποιουσδήποτε τομείς που σχετίζονται με τη χρηματοδότηση, σίγουρα θα βοηθήσει.
- Εντυπωσιάζοντας τους κυνηγούς: Υπάρχουν δύο πράγματα που πρέπει να θυμάστε εάν θέλετε να περάσετε από τις συνεντεύξεις που πραγματοποιήθηκαν από ιδιωτικές εταιρείες μετοχών στη Ρωσία. Το πρώτο πράγμα που πρέπει να θυμάστε ότι πρέπει να εντυπωσιάσετε τους κυνηγούς κεφαλιών εάν θέλετε να προχωρήσετε πριν από τη συνέντευξη «fit». Και το δεύτερο είναι ότι πρέπει να έχετε κάποια εμπειρία για να εντυπωσιάσετε τους κυνηγούς. Οι κυνηγοί πρέπει να βλέπουν μέσα σας την προθυμία και την ικανότητα που αναζητά η εταιρεία ιδιωτικών μετοχών.
- Συνεντεύξεις: Οι συνεντεύξεις είναι παρόμοιες με ιδιωτικές εταιρείες σε άλλες χώρες. Πρώτα απ 'όλα, πρέπει να περάσετε από μια «κατάλληλη» συνέντευξη. Συνήθως, οι κυνηγοί κεφαλής προσλαμβάνονται για τον πρώτο έλεγχο. Μόλις γίνει αυτό, θα καθίσετε με τα μέλη της ομάδας αυτής της συγκεκριμένης εταιρείας ιδιωτικών μετοχών. Θα απαντήσετε σε ερωτήσεις σχετικά με τεχνικές πτυχές και εννοιολογία. Θα σας ρωτήσουν γιατί θέλετε να εργαστείτε στο PE! Είναι μια συνηθισμένη ερώτηση και θα πρέπει να είστε προετοιμασμένοι να διατυπώσετε σωστά την απάντηση. Ο τελευταίος γύρος θα ήταν συχνά η ανάλυση περιπτωσιολογικής μελέτης, όπου θα σας ζητηθεί να λύσετε μια συγκεκριμένη πρόκληση. Για παράδειγμα, τι θα πληρώσει το ταμείο για μια ιδιοκτησία για να κερδίσει 32% + IRR. Πρέπει να αναλύσετε ολόκληρη την υπόθεση, να αναφέρετε πώς θα την λύσετε και να κάνετε μια παρουσίαση σχετικά με αυτήν. Εάν είστε υγιείς στην τεχνική πλευρά και έχετε σχετική εμπειρία στον τομέα,δεν θα βρείτε κανένα πρόβλημα στην αντιμετώπιση των ερωτήσεων της συνέντευξης.
- Γλώσσα και εμπόδια εισόδου: Πρέπει να γνωρίζετε τα ρωσικά σίγουρα εάν θέλετε να πάτε υψηλότερα στα ιδιωτικά κεφάλαια. Επιπλέον, πρέπει επίσης να γνωρίζετε αγγλικά, καθώς πολλές ιδιωτικές εταιρείες μετοχών στη Ρωσία χειρίζονται διασυνοριακές συμφωνίες. Τα εμπόδια εισόδου δεν είναι ποτέ στην επιφάνεια. Αλλά ρωτήστε οποιοδήποτε ανώτερο άτομο με ιδιωτικό κεφάλαιο στη Ρωσία και θα σας πει ότι το 99% των κατώτερων επαγγελματιών ιδιωτικών μετοχών είναι από τη Ρωσία. Οι αλλοδαποί εργάζονται εκεί στη ρωσική αγορά ιδιωτικών μετοχών αλλά σε ανώτερες θέσεις. Έτσι, εάν θέλετε να σπάσετε τα ιδιωτικά κεφάλαια στη Ρωσία, τότε έχετε κάποια εμπειρία στο Ηνωμένο Βασίλειο ή τις ΗΠΑ και, στη συνέχεια, αν θέλετε, μπορείτε να μεταβείτε στη Ρωσία για υψηλότερα επίπεδα.
Ψάχνετε να μπείτε σε ιδιωτικά κεφάλαια - Ρίξτε μια ματιά σε αυτόν τον οδηγό για να μπείτε σε ιδιωτικά ίδια κεφάλαια.
Πολιτισμός ιδιωτικών κεφαλαίων στη Ρωσία
Καθώς η αγορά ιδιωτικών μετοχών στη Ρωσία είναι μικρότερη, οι ομάδες είναι επίσης μικρότερες. Ως αποτέλεσμα, αμέσως μετά την ένταξή σας, θα μπορούσατε να πάρετε πολλή έκθεση και θα χειριστείτε πολλές προσφορές. Επιπλέον, θα γνωρίζετε κάθε μέλος μέσω και μέσω. Ακόμα και θα μπορούσατε να μπείτε στο δωμάτιο του MD και να του μιλήσετε για οποιαδήποτε συμφωνία.
Αλλά αυτό έχει και ένα μειονέκτημα. Καθώς η ομάδα είναι μικρότερη, η πίεση εργασίας είναι πάρα πολύ και πρέπει να καταβάλλετε μεγάλη προσπάθεια από την αρχή. Ως επαγγελματίας σε επίπεδο εισόδου, πρέπει να κάνετε περισσότερη δουλειά από έναν επαγγελματία που έχει μερικά χρόνια εμπειρίας. Μόλις προωθηθείτε στο επόμενο σκαλί, θα κάνετε λιγότερη δουλειά (αλλά εργασία που έχει μεγαλύτερη αξία).
Μισθοί σε ιδιωτικά κεφάλαια στη Ρωσία
Ακόμα κι αν η Ρωσία διαθέτει μια μικρή αγορά ιδιωτικών μετοχών, η αποζημίωση είναι αρκετά καλή.
Η αποζημίωση που καταβάλλεται στους επαγγελματίες που εργάζονται σε ιδιωτικά κεφάλαια στη Ρωσία έχει ως εξής:
πηγή: αντιρρουσία
Μπορείτε να δείτε την αποζημίωση των επαγγελματιών ιδιωτικών μετοχών κατώτερου επιπέδου εδώ. Είναι λίγο ξεπερασμένο, αλλά παρόλα αυτά, φαίνεται συναρπαστικό να βλέπουμε ότι σε κατώτερο επίπεδο, η αποζημίωση είναι τόσο καλή.
Και καθώς προωθείτε τη νέα θέση, θα αποζημιωθείτε αναλογικά. Με λίγα λόγια, η αγορά ιδιωτικών μετοχών της Ρωσίας δεν πρέπει να απογοητεύσει τους υποψήφιους τουλάχιστον για την αποζημίωση.
Ευκαιρίες εξόδου ιδιωτικών κεφαλαίων στη Ρωσία
Αν και οι άνθρωποι δεν αφήνουν εταιρείες ιδιωτικών μετοχών στη Ρωσία αρκετά εύκολα, εδώ είναι τέσσερις επιλογές που συνήθως λαμβάνουν όταν σκέφτονται να εξερευνήσουν άλλες ευκαιρίες -
- Η πρώτη επιλογή είναι να αφήσετε το τρέχον ιδιωτικό κεφάλαιο και να μεταβείτε σε κάποιο άλλο αμοιβαίο κεφάλαιο και να φτάσετε στο επίπεδο Partner μετά από μερικά χρόνια εκπληκτικής εργασίας (αυτή δεν είναι πραγματικά μια ευκαιρία εξόδου).
- Μπορείτε να αποχωρήσετε από την ιδιωτική σας καριέρα και να ξεκινήσετε τη δική σας επιχείρηση μόλις αποχωρήσετε.
- Μπορείτε να μεταβείτε σε άλλες χώρες (ανεπτυγμένες χώρες όπως η Αμερική, το Ηνωμένο Βασίλειο κ.λπ.) και να εξερευνήσετε ευκαιρίες στο IB / PE.
- Λίγοι επαγγελματίες αφήνουν ιδιωτικά κεφάλαια και προσχωρούν σε μια κρατική εταιρεία Η αμοιβή και οι συνδέσεις είναι οι διπλές ανταμοιβές για την εργασία σε κρατική εταιρεία.
συμπέρασμα
Το Private Equity στη Ρωσία αναπτύσσεται και, στο εγγύς μέλλον, μπορεί να γίνει μια από τις γιγαντιαίες αγορές στον κόσμο. Εάν είστε από τη Ρωσία, μπορείτε να ακολουθήσετε μια καριέρα στον ιδιωτικό τομέα στη Ρωσία. Υπάρχει μια πληθώρα ευκαιριών. Αλλά αν είστε αλλοδαπός και θέλετε να εργαστείτε στην αγορά ιδιωτικών μετοχών, τότε είναι καλύτερα να εργάζεστε πρώτα στις ανεπτυγμένες χώρες για λίγα χρόνια και στη συνέχεια μπορείτε να σκεφτείτε να έρθετε στη Ρωσία σε ανώτερες θέσεις σε ιδιωτικά κεφάλαια.
